Yapay Zeka Yarışı Çince Enerji Sektörünü Canlandırıyor

Yapay zeka geliştirme süreci, hükümetleri ve teknoloji devlerini yeni elektrik santralleri kurmaya ve eski şebeke altyapılarını güncellemeye yönlendiriyor. Analistlere göre, bu durum Çin enerji ekipman şirketleri için önemli fırsatlar yaratıyor.

Çinli firmalar, ABD’deki sipariş patlamasından faydalanarak büyüme kaydediyor. Bu patlama, ABD Başkanı Donald Trump’ın Meta ve SoftBank gibi teknoloji liderlerini yapay zeka altyapısına yatırım yapmaya teşvik etmesiyle tetiklendi. Pierre Lau Hin-tat, Citigroup Global Markets'taki Asya kamu hizmetleri ve temiz enerji araştırmaları başkanı, "ABD, jeopolitik gerginlikler nedeniyle Çin yerine Japonya ve Güney Kore'den ürünler alıyor. Şu anda Japon ve Koreli firmaların iş hacmi üç yıla kadar çıkmış durumda, bu nedenle gelişen pazarlar ana toprak tedarikçilerine yöneliyor," şeklinde değerlendirmelerde bulundu.

Lau ayrıca, Trump görevde olduğu sürece Çin tedarikçileri için yükseliş döngüsünün sürdürüleceğini savundu. ABD, 2028 yılına kadar veri merkezlerinden kaynaklanan %20’lik bir güç açığı ile karşı karşıya kalabilir.

Çin, 2023 yılının ilk on ayında 7.3 milyar dolar değerinde trafolar ve 4.3 milyar dolar değerinde yüksek voltaj gaz yalıtımlı anahtarlar (GIS) ihraç etti. Bu rakamlar, sırasıyla, önceki yıla göre %37.8 ve %28.5 oranında artış gösterdi. Genel ihracat artışı ise %5.3 oldu.

Trafolar, elektriği uzaktan ve verimli bir şekilde iletmek için kritik bileşenlerdir; GIS ise elektriği yönetiminde daha güvenli çözümler sunarak rüzgar ve güneş enerjisi kaynaklı dalgalı gücün entegrasyonunu desteklemektedir.

Örneğin, güçlü yurtdışı talebi sayesinde Sieyuan Electric, 2023’ün ilk dokuz ayında gelirini %33 artırarak, net karını ise %47 oranında yükseltmiştir. Bu şirketin ihracatı, 2023 yılının ilk yarısında yerel satışlarını geride bırakmıştır.

Geleceğe yönelik değerlendirmelerde bulunan JPMorgan Chase, öncü Çin enerji ekipman üreticilerinin, Asya’daki rakipleriyle birlikte, gelişmiş pazarlarda uzun bir döngü boyunca büyümeye devam edebileceğini belirtti. ABD’deki veri merkezlerinden kaynaklanan enerji kısa düşüklüğün %20’ye kadar çıkabileceğine yönelik tahminler ise Morgan Stanley tarafından yapıldı.

Ayrıca, ABD’deki trafolar ortalama 38 yıl kullanılmakta olup, bu da acil bir yenileme talebi doğurmaktadır. Citi tarafından yayınlanan bir rapor, yükselen pazarların da büyüme fırsatları sunacağını bildirdi.

Latin Amerika’da dijital altyapı pazarının 2027 yılına kadar 12.4 milyar dolar değerine ulaşması beklenirken, Barclays, Asya-Pasifik veri merkezlerine yapılacak yıllık doğrudan yabancı yatırımların 2024 yılındaki 35 milyar dolardan 2030 yılına kadar 62 milyar dolara yükselebileceğini öngörmektedir. Çin enerji ekipman üreticilerinin satışlarının %60'ından fazlası, yılın ilk dört ayında Asya, Afrika, Latin Amerika ve Orta Doğu'dan gelmiştir.

Çin enerji şebeke ekipman üreticileri, gelişen pazarlardaki büyük projelerle desteklenmektedir. Çin Devlet Ağı Şirketi, 2024 yılının Nisan ayında Suudi Arabistan’da iki doğrudan akım dönüştürücü istasyonu projesi için 3 milyar yuan (yaklaşık 422 milyon dolar) değeri olan bir ihale ilan etti. Aynı ay, devlet destekli enerji devi Brezilya’nın kuzeydoğusunda ultrahigh voltaj doğrudan akım iletim hattı inşa etmek için 3.6 milyar dolar yatırım yapma konusunda bir franchise anlaşması imzaladı.

Lau, Çin enerji şebeke tedarikçilerinin, Japon ve Koreli muadillerine göre 12 ila 18 ay arasında sipariş aldığını, oysa bunların 3 yıla kadar çıkabildiğini belirtti. Ancak, bazı gelişen ülkelerden gelen siparişlerde müşterilerden ödeme sürecinin yavaşlayabileceğine ve bunun nakit akışlarına zarar verebileceğine dair uyarıda bulundu. Uzun vadede ise, JPMorgan, Asya enerji ekipman şirketleri için kazanç görünümünün en az bu on yılın sonuna kadar süreceğini öngörüyor ve elektrik üretiminin veri merkezi büyümesi için kritik bir darboğaz olmaya devam edeceğini vurguluyor.